Una ejecución hipotecaria se trata como una entrada negativa grave en un reporte de crédito y generalmente permanece en el reporte hasta siete años. Durante ese tiempo puede afectar su capacidad de obtener crédito, vivienda o ciertos tipos de empleo.
El impacto real en el puntaje numérico varía. Un prestatario que estaba al corriente antes de la ejecución hipotecaria generalmente experimenta una caída mayor que alguien que ya tenía varios pagos tardíos registrados. La línea de base importa.
Un archivo de ejecución hipotecaria puede generar múltiples entradas. Los pagos tardíos que precedieron a la ejecución generalmente se reportan mes a mes. La propia ejecución aparece como un evento separado. Si hay una venta corta o acción en lugar de ejecución (deed in lieu), esas también aparecen y se tratan de manera diferente por los prestamistas aunque ambas son negativas.
Bajo la FCRA, la mayoría de la información negativa puede permanecer hasta siete años desde la fecha del primer incumplimiento que condujo a la acción. Esa fecha de primer incumplimiento controla el reloj, no la fecha en que se finalizó la ejecución. Si la fecha de primer incumplimiento está reportada incorrectamente, el ítem puede permanecer más tiempo del permitido por ley.
Los pagos tardíos generalmente ya han sido reportados cuando comienza el proceso de ejecución hipotecaria, por lo que parte del impacto puede haber ocurrido. Sin embargo, detener o resolver una ejecución hipotecaria antes de que concluya puede limitar el daño adicional. Una modificación de préstamo exitosa, por ejemplo, permite al prestatario continuar pagando y puede detener la acumulación de entradas negativas.
Los errores en cómo se reporta una ejecución hipotecaria son disputables. Fechas de primer incumplimiento incorrectas, saldos incorrectos, o la misma deuda reportada por múltiples entidades son problemas que pueden abordarse bajo la FCRA. Si una agencia de reportes de crédito no investiga correctamente una disputa, puede haber derechos legales.